如道の高弟道性が至徳二年（一三八五）に創立したといわれ、「選択集延書」（三重県専修寺文書）の応永三十五年（一四二八）に初めて寺号が見える。初め今立郡山本庄にあったため山元派と称する。寺伝によると、文明七年（一四七五）三月、横越へ寺基を移したという。「永正十三年八月日次記」によれば、永正十七年（一五二〇）に当寺が京都仁和寺門下として参内するとの風聞を伝えている。応仁の乱以後、当寺に寄寓していた京都毫摂寺が慶長元年（一五九六）清水頭村に寺基を移すに至って門徒は二分したため、当寺も一時期、村国村に寺基を移し、寺内の争いやたび重なる門末の分裂によって宗勢は衰微した。